Le cofondateur de Heather James, Jim Carona, discute des valeurs de l'art en tant qu'investissement. L'art offre des avantages uniques, et il est important de noter que la performance des œuvres d'art de premier ordre présente une faible corrélation avec les fluctuations des autres classes d'actifs.
"Les deux plus grandes réserves de richesse à l'échelle internationale aujourd'hui comprennent l'art contemporain... et je ne dis pas ça pour plaisanter, je dis ça comme une classe d'actifs sérieuse, et l'autre réserve de richesse aujourd'hui, ce sont les appartements à Manhattan, Vancouver et Londres." - Larry Fink (BlackRock)
- Ray Dalio (Bridgewater Associates) a choisi l'art, l'or et le bitcoin.
- Jim Rogers (Quantum Fund/Soros Fund Management) a choisi l'argent, le cuivre, l'agriculture et l'art.
- Jeremy Grantham (Grantham, Mayo, & van Otterloo) a noté que les beaux-arts constituent une couverture contre l'inflation.
Avantages de l'art en tant qu'investissement
Demande
La valeur mondiale de l'art devrait augmenter de 53 % d'ici 2026.
Croissance du marché de l'art : Selon UBS, le marché de l'art a connu des ventes mondiales de 50,1 milliards de dollars en 2020. 86 % des gestionnaires de patrimoine recommandent d'offrir des services d'art à leurs clients, selon Masterworks.
Augmentation de la richesse mondiale : Selon un rapport du Credit Suisse pour 2020, plus de 1 % des adultes dans le monde sont millionnaires (USD) pour la première fois de l'histoire, et leur richesse combinée a presque quadruplé en 20 ans.
30 % des collectionneurs du millénaire détiennent plus de 30 % de leur patrimoine en art - Rapport UBS/Art Basel
La croissance des musées : Fin 2020, la Chine comptait 5 788 musées, tous à la recherche d'œuvres d'art de premier plan pour leurs collections. Selon The Economist et ChinaDaily, une moyenne de 1 nouveau musée a ouvert tous les 2 jours à travers la Chine entre 2016 et 2020, et cette tendance se poursuit à l'échelle mondiale.
Davantage d'investisseurs collectionnent : Le dernier rapport UBS/Art Basel indique que de plus en plus de collectionneurs utilisent l'art comme actif alternatif : 61% des collectionneurs HNW interrogés avaient plus de 10% de leur portefeuille investi dans l'art.
Pénurie
Il existe un nombre limité de tableaux des artistes de premier ordre les plus recherchés. Par exemple, il n'y a que 800 tableaux de Monet appartenant à des particuliers qui pourraient être mis en vente, et ceux-ci feront partie des collections des musées au fil du temps, ce qui limitera encore l'offre.
Tangibilité/portabilité
De nombreuses personnes fortunées vivant dans des régions instables préfèrent investir dans l'art et d'autres actifs tangibles afin d'atténuer le risque monétaire et/ou politique.
Couverture de l'inflation
- L'art se comporte historiquement très bien comme une couverture contre l'inflation.
- L'inflation aux États-Unis est à son plus haut niveau depuis 30 ans.
Retour sur investissement
L'art a historiquement surperformé le S&P 500, voir les graphiques ci-dessous pour des comparaisons supplémentaires avec l'or et le marché immobilier sur 20 ans.
67% des collectionneurs HNW ont cité la diversification du portefeuille et le retour sur investissement attendu comme motivation pour l'achat d'art - Rapport UBS/Art Basel
Corrélation avec d'autres classes d'actifs
La corrélation entre l'art et le S&P 500 n'était que de 0,12 au cours des 25 dernières années, selon le graphique du Citi Global Art Market.
"L'augmentation de la valeur nette des ménages en 2020 s'est traduite par plus de 5 millions de millionnaires supplémentaires à l'échelle mondiale par rapport à 2019 et par 24% d'individus supplémentaires dont la richesse dépasse 50 millions de dollars US, selon le Global Wealth Report 2021 du Credit Suisse. Cela devrait alimenter la demande pour toutes sortes d'actifs, en particulier les réserves de valeur étant donné que les investisseurs sont préoccupés par la diversification face à l'érosion de la valeur par l'inflation."
- Dr. Nannette Hechler-Fayd'herbe du Credit Suisse
Heather James Fine Art n'est pas un conseiller en placement, juridique ou fiscal agréé. Toutes les opinions financières et d'investissement exprimées par Heather James Fine Art sont des opinions basées sur des recherches personnelles. Les performances passées ne sont pas une garantie de rendement futur, et ne sont pas nécessairement indicatives des performances futures.
